TY - THES A1 - Neisen, Martin T1 - The impact of prudential regulation, digitalisation, and ESG on the performance of banks’ business models in Europe T1 - Die Auswirkungen von aufsichtsrechtlichen Vorschriften, Digitalisierung und ESG auf die Leistungsfähigkeit der Geschäftsmodelle von Banken in Europa N2 - Banks’ business models and performance are heavily influenced by the trends of prudential regulation, digitalisation and Environmental, Social and Governance (ESG) factors. The aim of this research is to analyse how and to what extent these three major trends in the banking industry influence the performance of the business models of European banks. The main research question is whether these trends improve or deteriorate the performance of banks’ business models. The research question is divided into three sub-research questions, each focusing on one of the major trends and its impact on banks’ business models. The methodology of this research is based on the cumulative approach, which consists of presenting a set of five papers that have been published in reputable journals in the field of banking and finance. Each paper focuses on a specific aspect of the research question. As trends in the banking industry are not a measurable variable, they are defined for the purpose of answering the research question as constructs that can be made measurable using the variable risk-weighted assets. Each of the used papers cover a separate problem for the banking industry. The first paper analyses regulatory changes in the wake of the COVID pandemic. The second paper covers the impact of the output floor on the performance of banks’ business models. The third paper shows how ESG Ratings and additional capital requirements influence the performance of banks’ business models. The fourth paper covers the impact of AI in modelling credit risks, and finally, the impact of the EU implementation of Basel IV used. The research results of each paper are used to measure the change in the RWA. In the second step, the change of RWA is used as the independent variable that changes the business model performance. The analysed trends significantly influence the performance of business models but depends on the respective trend and individual case. This research offers a novel viewpoint in the banking literature and a valuable source for both practitioners and academic research. As the banking sector undergoes constant transformation, the insights obtained here emphasise the importance of adeptly managing the interplay of these trends to optimise business model performance. Other researchers can leverage this work as a catalyst for further research into the dynamic interplay between prudential regulation, digitalisation, ESG considerations and bank business model performance. Additionally, the linear association detected between these constructs and bank business model performance as measured by RAROC creates possibilities for quantitative research. This research stimulates further scholarly inquiry on this topic by highlighting the significance of these trends in determining the banking sector’s future. N2 - Die Geschäftsmodelle und die Profitabilität der Banken werden stark von den Trends der Bankenregulierung, der Digitalisierung und der Umwelt-, Sozial- und Governance-Faktoren (ESG) beeinflusst. Ziel dieser Arbeit ist es, zu analysieren, wie und in welchem Ausmaß diese drei großen Trends im Bankensektor die Profitabilität der Geschäftsmodelle europäischer Banken beeinflussen. Die Hauptforschungsfrage lautet, ob diese Trends die Profitabilität der Geschäftsmodelle von Banken verbessern oder verschlechtern. Die Forschungsfrage ist in drei Unterforschungsfragen unterteilt, die sich jeweils auf einen der Haupttrends und seine Auswirkungen auf die Geschäftsmodelle und der Profitabilität der Banken konzentrieren. Die Methodik dieser Arbeit basiert auf dem kumulativen Ansatz, der darin besteht, fünf Aufsätze zu nutzen, die in angesehenen Fachzeitschriften im Bereich Banken und Finanzen veröffentlicht wurden. Jeder Aufsatz konzentriert sich auf einen bestimmten Aspekt der Forschungsfrage. Da Trends im Bankensektor keine messbare Variable sind, wurden sie zum Zweck der Beantwortung der Forschungsfrage als Konstrukte definiert, die mit Hilfe der Variable risikogewichtete Aktiva messbar gemacht werden können. Jeder der verwendeten Aufsätze behandelt ein separates Problem für den Bankensektor. Das erste Papier analysiert die regulatorischen Änderungen im Zuge der COVID-Pandemie. Der zweite Aufsatz befasst sich mit den Auswirkungen des Basel IV Output Floors auf die Performance der Geschäftsmodelle der Banken. Der dritte Aufsatz zeigt, wie ESG-Ratings und zusätzliche Kapitalanforderungen die Profitabilität der Geschäftsmodelle von Banken beeinflussen. Der vierte Aufsatz befasst sich mit den Auswirkungen von KI bei der Modellierung von Kreditrisiken, und schließlich werden die Auswirkungen der EU-Umsetzung von Basel IV in Aufsatz fünf untersucht. Die Forschungsergebnisse der einzelnen Papiere werden verwendet, um die Veränderung der RWA zu messen. Im zweiten Schritt wird die Veränderung der RWA als unabhängige Variable verwendet, die die Profitabilität des Geschäftsmodells verändert. Im Ergebnis haben die analysierten Trends einen erheblichen Einfluss auf die Performance von Geschäftsmodellen, hängen aber von dem jeweiligen Trend und dem Einzelfall ab. Diese Arbeit bietet eine neue Sichtweise in der Bankenliteratur und ist eine wertvolle Quelle sowohl für Praktiker als auch für die akademische Forschung. Da der Bankensektor einem ständigen Wandel unterliegt, unterstreichen die hier gewonnenen Erkenntnisse, wie wichtig es ist, das Zusammenspiel dieser Trends geschickt zu managen, um die Profitabilität des Geschäftsmodells zu optimieren. Andere Forscher können diese Arbeit als Katalysator für die weitere Erforschung des dynamischen Zusammenspiels zwischen aufsichtsrechtlicher Regulierung, Digitalisierung, ESG-Faktoren und der Performance von Bankgeschäftsmodellen nutzen. Darüber hinaus schafft der festgestellte lineare Zusammenhang zwischen diesen Trends und der gemessenen Performance des Geschäftsmodells von Banken Möglichkeiten für die weitere quantitative Forschung. Diese Arbeit regt weitere wissenschaftliche Untersuchungen zu diesem Thema an, indem sie die Bedeutung dieser Trends bei der Bestimmung der Zukunft des Bankensektors hervorhebt. KW - Bank business models KW - Prudential regulation KW - Digitalisation KW - ESG risks KW - AI KW - Bankenregulierung KW - Digitalisierung KW - ESG KW - Geschäftsmodelle KW - Künstliche Intelligenz KW - Bank KW - Regulierung KW - Digitalisierung KW - Künstliche Intelligenz KW - Environmental, Social and Governance Y1 - 2025 U6 - http://nbn-resolving.de/urn/resolver.pl?urn:nbn:de:kobv:co1-opus4-71398 ER -